11 月 8 日,年内港交所最受关注的腾讯系新股阅文集团 IPO,认购阶段冻结资金已达 5200 亿港元,创下今年港交所 IPO 冻结资金最高纪录,被调侃为今年港股的“冻资王”。
昨天,阅文集团公布招股结果,其公开发售部分超额认购约 625 倍,冻结资金超过 5200 亿港元,一手中签率仅有 7.7%,申购 100 手才可以稳获一手。阅文以招股价以上限 55 港元定价,以每手 200 股计,入场费 11000 港元。
冻结资金 5200 亿港元
5200 亿港元的冻结资金不但两倍于刚刚发行不久的众安在线,即使在港股历史上,也可以排名第二,2008 年 3 月 31 日上市的中铁建(01186),当时中铁建冻资 5353.83 亿元。
据阅文集团此前公告显示,阅文集团本次全球发售包括香港公开发售初步提呈 15137200 股新股份,及国际发售初步提呈的 136234600 股股份。发售完成后,腾讯控股通过其全资附属公司将合共间接控制阅文已发行股本约 52.66%。
投资银行摩根士丹利、美国银行、瑞士信贷、中金公司、摩根大通将担任阅文集团首次公开招股的联席主承销商。本次发售完成后,阅文集团将于 11 月 8 日在联交所主板上市,阅文股份将于 11 月 8 日上午 9 时在联交所主板开始买卖。
如果按照每股 55 港元的发行价计算,阅文集团的市值将达到 499 亿港元(约合 64 亿美元)。
阅文集团以类似亚马逊 Kindle 书店的模式销售电子书。招股书显示,截至 6 月 30 日,阅文集团拥有 960 万本作品和 640 万作者。用户可以一次性付费购买整本书,也可以以较低的价格购买几个章节,随后再决定是否继续购买。
招股书显示,今年上半年,阅文集团的利润为 2.135 亿元人民币(3220 万美元),而 2016 年同期为亏损 240 万元人民币。
网络文学前景被看好
作为网络文学市场上的龙头公司,阅文集团的市场占有率超过 50%,并且有腾讯的背景支持,投资者热情高涨。
实际上,自从腾讯分拆的阅文集团在港上市的消息刚刚公布后,便引发了市场各方的高度关注,在暗盘市场上,阅文集团的交易报价炙手可热。新加坡港股交易员透露,阅文集团周一的暗盘价已在 70 港元以上。
近年来,网络文学改编影视作品的热度上升,网络文学及 IP 再度成为资本逐利的焦点。阅文集团因此市场前景乐观,根据 Frost&Sul-livan 报告,今年中国网络文学市场规模,预计将在 2016 年 45.7 亿元的基础上增加到 63.3 亿元,至 2020 年增长到 134.1 亿元。
以网络文学《校花的贴身高手》为例,作为网文其拥有 2500 多万的点击量,而转化成网剧后,其播放量达到 11 亿,目前,这一 IP 已经被制作成手游,电影亦在拍摄中。此外,网络热搜大 IP《步步惊心》、《鬼吹灯》、《盗墓笔记》、《琅琊榜》等均源自阅文集团旗下。
网络文学可以说是典型的文创产业,受资本和政策的双重支持,不仅阅文集团获得了资本的青睐,相关概念股近期表现都相当强劲。