北京时间 1 月 4 日下午消息,据外媒报道,知情人士透露,Spotify 希望在今年春天公开发行股票。而作为这项计划的一部分,这家流媒体音乐公司已经在腾讯的帮助下清理了一项债务问题。简单来说:TPG 和 Dragoneer 公司曾经为 Spotify 提供 10 亿美元债务融资,并在去年末将部分债务转换成股权,之后又卖给了腾讯。
这笔复杂的交易让 TPG 和 Dragoneer 获得了丰厚的投资回报,也让 Spotify 得以在 IPO 之前解决一场可能引发诉讼的商业纠纷。
详细来看:2016 年,TPG、Dragoneer 和高盛通过可转债融资的方式向 Spotify 借款 10 亿美元。这虽然帮助 Spotify 在 IPO 之前赢得时间,但上市花费的时间越长,为债权人提供的条件就越优厚。本周三有报道称,该公司已经在去年末秘密提交 IPO 文件。
但自从 2016 年签署这笔交易以来,在 CFO 巴瑞·麦卡锡(Barry McCarthy)的领导下,Spotify 便开始寻求直接上市——也就是说,他们要在不获得任何新融资的情况下成为上市公司。
这种不同寻常的 IPO 方式可以让 Spotify 节省了不少投行费用。而根据贷款协议的条款,这从技术上讲并不能算作 IPO,也就是说,无法确保债权人的债务可以转换成股权。
作为两家公司去年 12 月宣布的股权互换和出售协议的一部分,从 Spotify 现有股东手中购买了该公司股权。
但当时并没有透露其中部分股票来自 TPG 和 Dragoneer。知情人士表示,这两家公司以 100 亿美元左右的估值将部分可转债转换成股权,然后以 200 亿美元的估值出售给腾讯。
知情人士称,TPG 和 Dragoneer 仍然持有部分 Spotify 债务。
Spotify、腾讯、TPG 和 Dragoneer 均拒绝对此置评。